Rating de profitabilitate al celor mai mari bănci românești în 2015, Clasament, Rating RIA
Ratingul de rentabilitate al celor mai mari bănci românești în 2015
Materiale conexe
Ratingul de rentabilitate al celor mai mari bănci românești (tabel-PDF)
Băncile au înregistrat rezultate puternice la bursă în 2015
Ratingul celor mai mari bănci din România - rezultate 2015
Rentabilitatea activelor în ultimul an a scăzut la fel de mult ca profiturile băncilor. Indicatorul ROA la sfârșitul anului 2015 a fost de 0,25% (0,9% și 1,9% în 2014, respectiv 2013). Ultima dată când rezultatul a fost mai rău a fost în 1999, când băncile românești erau complet nerentabile la sfârșitul anului. Rentabilitatea capitalurilor proprii ale băncilor a scăzut semnificativ și în 2015, ceea ce este asociat nu numai cu rentabilitatea scăzută a sectorului bancar, ci și cu creșterea relativ rapidă a capitalului instituțiilor de credit (capitalul în 2015 a crescut cu 13%, iar activele doar cu 6,9%). Randamentul capitalului propriu a scăzut de la 7,4% în 2014 la 2,3% în 2015. Spre comparație, în 2013 randamentul capitalului propriu a fost mai mare (15%). Un randament atât de scăzut al capitalurilor proprii (mult mai mic decât randamentul depozitelor bancare și al dobânzii la obligațiuni) pune sub semnul întrebării fezabilitatea derulării unei afaceri bancare pentru mulți proprietari. Într-o astfel de situație, este mai profitabil să vinzi banca și să cumperi pur și simplu titluri de creanță. În general, randamentul scăzut al capitalului pe termen mediu va limita investițiile în sectorul bancar, iar profitabilitatea scăzută nu va permite băncilor să mărească capitalul prin capitalizarea profiturilor.
Este de remarcat faptul că cadourile de la acționari au introdus din nou o denaturare semnificativă în imaginea de ansamblu, atât în ceea ce privește profitul, cât și profitabilitatea. La sfârșitul anului 2015, peste 25% dintre băncile din TOP-200 cele mai mari bănci din România au beneficiat de asistență sub formă dea primit proprietate, care a furnizat mai mult de 80% din profitul total al sectorului bancar. Suma totală a proprietății donate în 2015 s-a ridicat la peste 150 de miliarde de ruble, adică de peste 2 ori mai mult decât cu un an în urmă. Fără a lua în calcul acest tip de venituri, profitabilitatea sectorului bancar ar fi de doar 0,05%. Spre comparație, în 2014, profitabilitatea ajustată pentru volumul cadourilor de la acționari a fost la nivelul de 0,83%.
Cota băncilor neprofitabile este mai mare în rândul instituțiilor mari de credit
Dintre TOP-200, 55 de bănci (27,5%) au suferit o pierdere la sfârșitul anului 2015, care este semnificativ mai gravă decât rezultatul anului precedent, când existau 33 de astfel de bănci, iar în 2013 au fost caracterizate doar șapte mari instituții de credit. printr-un rezultat financiar negativ. Dintre băncile TOP-100 din punct de vedere al activelor, ponderea celor neprofitabile a fost și mai mare - 34%, iar dintre cele mai mari zece bănci, patru instituții de credit au suferit pierderi la sfârșitul anului. Spre comparație, între băncile clasate de la 101 la 200, doar 23% dintre instituțiile de credit au suferit pierderi. Astfel, dinamica negativă a fost demonstrată în principal de băncile mari.
Cea mai profitabilă bancă din România în 2015, ca și în toți ultimii ani, a fost Banca de Economii a României, al cărei profit anual s-a ridicat la 282 de miliarde de ruble. Liderul sectorului bancar românesc a obținut profituri de aproape o ori și jumătate mai mult decât toate instituțiile de credit în total. Liderul sectorului bancar reușește să mențină o profitabilitate atât de ridicată și o profitabilitate bună datorită unei marje bune de dobândă și a veniturilor semnificative din comisioane. Alfa-Bank a fost al doilea în ceea ce privește profitul absolut în 2015, câștigând 56 de miliarde de ruble într-un an. VTB Bank a realizat un profit de 55 de miliarde de ruble, adicăal treilea rezultat dintre toate băncile din România, iar NCC Bank, care se află pe locul patru, a câștigat 27 de miliarde de ruble la sfârșitul anului. În general, 10 bănci în 2015 au avut un profit de peste 10 miliarde de ruble.
De remarcat că un rezultat bun al unor bănci a fost asigurat de veniturile din afara exploatării și, în primul rând, de proprietatea primită gratuit. În 2015, băncile, după cum s-a menționat mai sus, au primit 156 de miliarde de ruble dintr-o astfel de proprietate, iar 120 de miliarde de ruble din aceste proprietăți au fost transferate instituțiilor de credit reprezentate în ratingul de profitabilitate. Astfel, aproape 50% din profiturile băncilor din rating sunt „cadouri” de la acționari (în unele cazuri, anularea obligațiunilor subordonate este considerată în statistică ca o primire gratuită de proprietate). De remarcat că situația cu obținerea unui astfel de venit în topul sutei de active bancare este ceva mai mare decât în rândul băncilor din afara primei sute. În special, la sfârșitul anului 2015, 32 de bănci din cele mai mari 100 și 21 de instituții de credit din afara primelor 100 au primit venituri neexploatare din proprietăți primite gratuit. În același timp, băncile din prima sută au primit 109 miliarde de ruble, în timp ce restul băncilor din rating s-au mulțumit cu numai 10,3 miliarde de ruble de proprietate primite gratuit. Asistența acționarilor a ajutat nouă instituții de credit să devină profitabile în 2015, deși în general funcționează neprofitabil, iar alte nouă bănci nici măcar acest gen de venituri nu au ajutat să demonstreze un rezultat financiar pozitiv la sfârșitul anului.
Băncile străine sunt lideri în ceea ce privește rentabilitatea activelor
Cea mai mare profitabilitate în 2015, ca și în anul precedent, a fost demonstrată de băncile străine. Asa de,Băncile străine prezentate în rating la sfârșitul anului 2015 au demonstrat rentabilitate la nivelul de 1,1%, față de 0,3% pentru băncile de stat și 0,13% pentru băncile private. Rezultatul pentru băncile străine a fost asigurat atât de veniturile nete semnificative din dobânzi, cât și de veniturile primite din devalorizarea rublei. Spre comparație, la finele anului 2014, profitabilitatea băncilor străine era la nivelul de 1,7%, de stat - 1,14%, băncilor private - 0,07%. Performanța impresionantă a băncilor străine atât în 2014, cât și în 2015 s-a datorat în principal profiturilor a două bănci, în special Raiffeisenbank și UniCreditBank, cărora li s-a alăturat și Citibank în 2015. În același timp, rezultatul slab al băncilor private se datorează în principal pierderilor de la instituțiile financiare în curs de reabilitare.
În ansamblu, băncile incluse în rating au înregistrat rezultate ceva mai bune decât pe piață. Potrivit RIA Rating, rentabilitatea activelor celor mai mari două sute de bănci din punct de vedere al activelor a scăzut la 0,34% (0,25% în medie pentru toate băncile din țară) în 2015, ceea ce este cu 0,56 puncte procentuale mai puțin decât rezultatul TOP-ului. -200 de bănci cu un an mai devreme. Unele avantaje în ceea ce privește profitabilitatea celor mai mari bănci se datorează în mare parte cadourilor de la acționari și altor asistențe din partea proprietarilor.
Cel mai bun rezultat al rentabilității, ajustat pentru volumul proprietății primite gratuit, la sfârșitul anului 2015 a fost demonstrat de OFK Bank - 11,3%. Principalul motiv pentru un astfel de rezultat impresionant este venitul de peste 2 miliarde de ruble din emiterea de garanții bancare. Pe locul doi in clasament se afla Volkswagen Bank RUS, care a inregistrat o marja ajustata de 9,7%, care este rezultatul unor volume mari de venit net din dobanzi, precum si a unei eliberari semnificative de provizioane pentrurezultatele anului 2015. Alte bănci străine au arătat și ele rezultate impresionante: Royal Bank of Scotland și COMMERZBANK (EURASIA) au ocupat locurile 3 și 4, iar profitabilitatea acestora s-a ridicat la 6,4%, respectiv 6,3%. În general, se poate observa că anul trecut au fost o mulțime de bănci străine printre liderii din punct de vedere al profitabilității, care au câștigat astfel din devalorizarea rublei.
Dintre cele mai mari zece bănci din țară din punct de vedere al activelor, Alfa-Bank a arătat cel mai bun rezultat - profitabilitatea sa ajustată în 2015 s-a ridicat la 2,6% (locul 31 în ratingul general în ceea ce privește randamentul activelor). Performanța bună a Alfa-Bank în 2015 este în mare parte rezultatul unui profit din reevaluarea activelor denominate în valută străină în valoare de peste 80 de miliarde de ruble. Sberbank și NCC Bank au arătat, de asemenea, rezultate bune în rândul băncilor mari. Rentabilitatea activelor Sberbank depășește semnificativ indicatorii medii de piață - 1,3% (locul 69 în rating), în timp ce a 9-a bancă din România ca active - Bank NCC, profitabilitatea a fost la nivelul de 1,9% (locul 50). în rating). În general, 4 bănci din TOP-10 din punct de vedere al activelor (cele trei bănci indicate mai sus și Promsvyazbank) au intrat în topul sutei din punct de vedere al profitabilității, în timp ce restul celor mai mari bănci au fost plasate în jumătatea inferioară a ratingului.
Totodată, cel mai rău rezultat, în ceea ce privește rentabilitatea activelor ajustată pentru volumul proprietății gratuite, în 2015 a fost demonstrat de Sotsinvestbank reabilitat -
-28,7%, care este o consecință a creării suplimentare de rezerve cu peste 7 miliarde la sfârșitul anului 2015. Mai este urmată de ROST BANK reabilitată, a cărei rentabilitate a activelor a fost de -18,8% în 2015, și Leto Bank, a cărei profitabilitate ajustată a fost de -10,8% (inclusivrentabilitatea proprietății primite gratuit a fost la nivelul de -0,1%.
Experții RIA Rating se așteaptă ca în 2016 sectorul bancar românesc să înregistreze o creștere a profitabilității, care va fi asociată cu o scădere a costului finanțării și stabilizarea nivelului creditelor restante. Potrivit experților RIA Rating, până la sfârșitul anului 2016, sectorul bancar poate câștiga 400-470 de miliarde de ruble de profit, ceea ce corespunde unei rentabilități a activelor în intervalul 0,4-0,5%. Randamentul capitalului propriu, conform RIA Rating, va fi de 4,2-4,8%.
Acest rating nu este o bază pentru concluzii clare cu privire la fiabilitatea și (sau) stabilitatea financiară a băncilor incluse în rating. Agenția de rating „RIA Rating”, care face parte din grupul media MIA „Romania Today”, nu poartă nicio responsabilitate pentru consecințele oricărei interpretări a acestui rating și deciziile luate în baza acestuia.
RIA Rating este o agenție de rating universală a grupului mediaMIA „România Segodnya”, specializată în evaluarea stării companiilor, regiunilor, băncilor, industriilor și riscurilor de credit. Principalele activități ale agenției sunt: atribuirea ratingurilor de credit și a ratingurilor de fiabilitate băncilor, întreprinderilor, regiunilor, municipalităților, companiilor de asigurări, valorilor mobiliare și altor entități economice; cercetare economică în sectorul financiar, corporativ și public.